كيف تحدد احتياجات التمويل وتبني خطة مالية ناجحة؟

يبدأ تحديد قدر التّمويل اللّازم لبدء مشروعٍ بتوقّعاتٍ ماليّةٍ مُستندةٍ إلى الأدلّة، سواء المدّخرات الشّخصيّة أو وجود قابليّةٍ للتّمويل أو الاقتراض ومدى القدرة على السّداد وغيرها، ثُمّ بقياس الفجوة بين النُّقود الدّاخليّة المتاحة والإجمال الكُلّيّ لرأس المال المطلوب للأُصُول، ورأس المال العامل، مع ضرورة وجود احتياط الطّوارئ.

بعد ذٰلك، يقارن روّاد الأعمال بين مسارات التّمويل (التّمويل الذّاتيّ، والدّين، وحصص الملكيّة، أو المزج بينها جميعاً)، وذٰلك وفقاً لكلفة رأس المال ومعايير السّيطرة الّتي يرغب بها رائد الأعمال. وتتوّج كل هذه العمليّة بخطّةٍ ماليّةٍ مكتوبةٍ تترجم هٰذه القرارات إلى تدفُّقاتٍ نقديّةٍ مستقبليّةٍ، وميزانيّةٍ مرتبطةٍ بمعالم زمنيّةٍ، وسياسة استثمارٍ تحفظ السّيولة وتعظّم العوائد على المدى الطّويل.

لماذا يجب أن تضع خطة مالية مفصلة؟

إنّ وضع خطّةٍ ماليّةٍ مفصّلةٍ وواضحةٍ بناءً على الموارد المتاحة والأرباح المتوقّعة وتكاليف التّشغيل وحجم الدّين وغيرها هو الفارق الأسـاسيُّ بين النّجاح والفشل، وبين التّوقُّف أو الاستمرار لسنواتٍ طويلةٍ. ومن أهمّ ما تستفيده فعليّاً من وضع خطّةٍ ماليّةٍ: ^[1]  

• الفهم الواضح للوضع الماليّ الحاليّ بناءً على أدلّةٍ واقعيّةٍ وليس تطوُّراتٍ خياليّةٍ.
• توضّح الخطّة الماليّة قابليّة الفكرة للاستدامة لسنواتٍ طويلةٍ.
• تساعد الخطّة الماليّة في جذب المستثمرين أو إقناع البنوك بتقديم القروض.
• تحدّد الخطّة الماليّة القوائم النّقديّة الثّلاث، وهي: قائمة الدّخل، والميزانيّة العموميّة، وحجم التّدفّقات النّقديّة.
• ببساطةٍ، فإنّ الخطّة الماليّة تُظهر المكان الّذي يقف فيه النّشاط، وما إذا كان جديراً بالاستثمار.
• تساعد الخطّة الماليّة الواضحة على مراقبة الأداء وتصحيح المسار وفقاً للتّقلُّبات السُّوقيّة المتنوّعة؛ فبمراقبة النّتائج باستمرارٍ ومقارنتها بالتّوقُّعات الأوّليّة يُتاحُ للنّشاط التّجاريّ تعديل خطّته عند الحاجة.

أهم خطوات وضع خطة مالية ناجحة للمشروع وتحديد التمويل اللازم

تتطلّب الخطط الماليّة تخطيطاً متأنيّاً وتنفيذاً دقيقاً، ويمكن للخطوات التّالية أن تساعد الشّركات الصّغيرة على الشُّروع في إعداد خطّتها الماليّة، وضمان قدرتها على تحقيق أهدافها، وتحديد حجم التّمويل اللّازم:

تحديد الأهداف الاستراتيجية والمالية

قبل أيّ حساباتٍ يجب أن تحسم أفقك الاستراتيجيّ: هل ترغب في نموٍّ سريعٍ وخاطفٍ أم نموٍّ مُطّردٍ وثابتٍ؟ هٰذا القرار شديد الأهمّيّة لا يجبُ أن تتركهُ للظُّروف، فهو يُحدّد جميع قرارات رأس المال اللّاحقة. وتشير الدّراسات إلى أنّ روّاد الأعمال عادةً ما يقدّرون احتياجاتهم النّقديّة بأقلّ من الواقع في هٰذه المرحلة؛ لذٰا مهما كانت توقُّعاتك فارفعها بنسبة ‎20%‏ على الأقلّ حتّى لا تفاجأ في منتصف الطّريق بنفاد الأموال.

كما يجبُ في هٰذه المرحلة تحديد ما ستحتاج إليه لتحقيق أهدافك، وهل يمكنك إطلاق المشروع بالأصُول المتوفّرة لك الآن أم ستحتاجُ إلى مُعدّاتٍ إضافيّةٍ أو إلى موظّفين مختصّين.

تحديد مصدر التمويل

يمكن أن يكون التمويل ذاتيّاً أو بالقروض أو الاستثمار أو الشّراكة، ولكلّ نوعٍ ميّزةٌ وعيوبٌ عليك الانتباه لها: ^[2]  

إنشاء التوقعات المالية اللازمة لتحديد التمويل

قبل بدء المشروع لا بدّ أن يكون لدى رائد الأعمال توقُّعاتٌ ماليّةٌ، وكلّما كانت واقعيّةً بناءً على معرفةٍ حقيقيّةٍ بالسُّوق ووضع أسوأ السّيناريوهات والتّعامل معها، كان ذٰلك أفضل. وتشملُ التّوقّعات الماليّة كُلّاً من:

توقّع المبيعات

فيه يحاول رائد الأعمال أن يُبيّن فرص الإيراد وتقلُّباته، مع عدم المبالغة في الأمر لتجنُّب أيّ صدماتٍ مستقبليّةٍ. ولن تتمّ هٰذه الخطوةُ بكفاءةٍ دون دراسة السُّوق والمنافسين وتتبُّعهم جيّداً لفترةٍ من الزّمن، وتحديد نقاط القوّة لديك بعد إجراء نموذجٍ اختباريٍّ ومتابعة آراء المستخدمين، ومدى ما قد ينفقونه للحصول على الخدمة أو السّلعة منك، مع وضع هامش احتياطٍ من 10–25% وفقًا لنسبة التّضخّم.

توقّع التدفق النقدي المستقبلي

يكشف فجوات التّمويل وتوقيتها، والتي تعني الفارق بين المطلوب لاستمرار العمل والمتاح بالفعل منهُ. ويكون حسابها بجمع كُلّ النّفقات الضّروريّة من معدّاتٍ ومخزونٍ ورخصٍ وتسويقٍ واحتياطٍ وغيرها، وطرح المواد المتاحة منها، سواء من مبيعاتٍ مسبقةٍ أو رأس مالٍ ذاتيٍّ أو أرباحٍ محتجزةٍ، ثمّ تحديد هٰذه الفجوة وبذل كُلّ جهودٍ لتقليلها والتّخلُّص منها، سواء بتقليل النّفقات الضّروريّة أو البحث عن بدائل.

 تصميم سياسة تخصيص الاستثمار

حاول قدر الإمكان تخصيص الاستثمار ونفقاته بعيداً عن أيّ نفقاتٍ أخرى، ويتمّ هذا عبر كلُّ من:

• افصل احتياطاً تشغيليّاً يُغطّي ‎3-6‎ أشهرٍ من المصروفات في أدواتٍ نقديّةٍ سريعة التّسييل وليس في صورةٍ أصور يُصعب بيعها.
• نوّع بقيّة رأس المال بين الأسهم والسّندات والبدائل، وفقاً لقدرتك على تحمُّل المخاطر بحيث تلجأ إليها في وقت الحاجة الشّديدة.
• أعد التّوازن سنويّاً أو عندما ينحرف التّخصيص بأكثر من ‎5%.

توثيق الخطة المالية

احرص على توثيق الخطة المالية حتّى إذا كان رأس المال ذاتيّاً، وهذا لمراجعتها باستمرارٍ، فمهما كان المشروع صغيراً لا بدّ أن تدوّن كلّاً من: ^[3]  

• ملخّصٌ تنفيذيٌّ لمنطق التّمويل وما يحتاج إليه المشروع بالفعل للبدء.
• نموذجٌ متكاملٌ لخمس سنواتٍ (دخلٌ، وميزانيّةٌ، وتدفُّقٌ نقديٌّ).
• ميزانيّةٌ مرتبطةٌ بمعالم أداءٍ تخرج دفعاتُ المال وفق تحقيق المؤشّرات الرّئيسيّة.
• تحليل حسّاسيّةٍ ومخاطر يشملُ الصّدمات الاقتصاديّة وتقلُّبات العملة، وهنا يمكنك الاستعانة بالكثير من أدوات الذكاء الاصطناعي.
• لوحة متابعةٍ لمُؤشّرات NPV وIRR ومعدّل احتراق النّقد ومدّة الرّصيد.
•  الحوكمة، وتعني تعيّين صلاحيّاتٍ واضحةً لاتّخاذ القرار؛ فقد أثبتت التّجارب أنّ لجان رأس المال بقيادة الرّئيس التّنفيذيّ تُحقّق أداءً أفضل من الإجراءات الارتجاليّة، وهذا ضروريٌّ في المشروعات الأكبر حجماً أو عند تحقيق نموٍّ جيّدٍ.

وفي الختام، تُمثّل الخطّة الماليّة جزءاً أساسيّاً من خطّة العمل الشّاملة، إذ تضمن اتّساق الأهداف الماليّة مع الأهداف العامّة للشّركة. تحتوي عادةً على وصفٍ للنّشاط، والقوائم الماليّة، وخطّة الموارد البشريّة، وتحليل المخاطر، ومؤشّرات الأداء الرّئيسيّة والنّسب الماليّة ذات الصّلة. ومن خلال تقديم رؤيةٍ شاملةٍ لأوضاع الشّركة الماليّة وأهدافها المستقبليّة، تساعد الخطط الماليّة أيضاً على جذب المستثمرين ومصادر التّمويل الأُخرى.

تابعونا على قناتنا على واتس آب لآخر أخبار الستارت أب والأعمال

انضم الآن